ПАММ Форекс: как инвестировать без проблем

Первый ПАММ-счет в России был основан компанией Альпари в 2008 году. Название происходит от английского PAMM – Percent Allocation Management Module, то есть модуль управления процентным распределением. Это разновидность доверительного управления, при которой брокер является посредником между инвестором и управляющим.

Обычно ПАММ-счет работает так:

  • Управляющий, то есть трейдер с опытом и рабочей торговой системой, регистрируется у брокера и вносит на специальный счет собственные средства, чтобы начать торговлю. Иногда можно превратить свой обычный счет в ПАММ, и тогда история сделок трейдера будет доступна для всех потенциальных инвесторов.
  • Управляющий торгует на счету как обычно. Он может пассивно ждать инвесторов или размещать ссылки в интернете, искать вклады на форуме, рассказывать о счете знакомым.
  • При регистрации управляющий создает оферту, в которой указывает условия торговли. Это может быть размер вознаграждения, период инвестирования, минимальный размер депозита и другие показатели. При торговле он рискует не только деньгами трейдеров, но и собственными.
  • Инвесторы просматривают счета управляющих и ищут такие, в которые выгодно вложиться. Их интересует доходность счета, его возраст, просадки и другие показатели. Инвестор выбирает подходящий счет – один или несколько – и вкладывает средства.
  • Управляющий торгует и на собственные деньги, и на инвесторские. Выводить он может только свои. Прибыли и убытки автоматически распределяются между участниками. В случае получения прибыли, с инвестора взимается комиссия (обычно от 5 до 30% от прибыли за период) в пользу управляющего.

Как работает ПАММ Форекс

В результате выгоду извлекают все три стороны: инвестор получает доход от форекса, даже не имея специальных знаний (или времени), управляющий – доступ к средствам, которые гораздо крупнее, чем его собственные, а брокер – новых клиентов и значительный рост оборотов.

Как появились ПАММы

Инвесторы всегда искали способы получить доступ к высокой доходности форекса без специальных знаний. Они передавали деньги в доверительное управление: договаривались с трейдерами о пополнении их счетов или передаче аккаунта со средствами. Однако это было слишком опасно: одна из сторон получала практически полный контроль над деньгами, чтобы было невыгодно другой.

ПАММ форекс – это услуга, которая вовремя появилась на рынке. Брокер может контролировать практически все аспекты, связанные с честным и прозрачным поведением сторон. Правда, это не значит, что инвестору ничего не придется делать. Понимание многих схем и перспектив инвестирования приходит к нему с опытом. Основные процессы автоматизированы, поэтому можно хотя бы не беспокоиться о правильном распределении средств между участниками.

Количество доходных ПАММ-счетов постоянно растет. При этом есть счета с действительно долгой историей – от года и больше. Количество инвесторских средств тоже постоянно увеличивается, потому что есть из чего выбирать. Счет крупнее $100 тысяч уже никого не удивляет.

Как инвестировать в ПАММ форекс

С ПАММами история та же, что и с торговлей – некоторые годами инвестируют и остаются в плюсе, другие – быстро разочаровываются. Чтобы быстро не попасть во вторую группу, следуйте основным правилам.

Выбор счета

Выбирайте управляющего внимательно, не торопитесь. Создайте папку в браузере, где будете сохранять перспективных трейдеров. Последите за их успехами в течение недели или месяца.

Выбирайте известных и крупных брокеров, у которых популярный ПАММ-сервис (например, Альпари, Альфа-Форекс). У них большой выбор счетов, постоянно появляются новые управляющие. Составляются рейтинги с большим набором фильтров, где удобно отбирать трейдеров:

Рейтинг ПАММ Форекс (Альпари)

На некоторых площадках можно найти дополнительную информацию о трейдере. Например, он общается в своей ветке на форуме, отвечает на вопросы, рассказывает о стратегии. Оттуда можно получить много полезной информации, сделать для себя выводы о профессионализме и ответственности управляющего. Иногда можно найти и другие контакты – скайп, социальные сети, и поговорить с ним напрямую.

Анализ статистики

Внимательно изучите весь мониторинг и статистику трейдера. В первую очередь обратите внимание на доходность и максимальную просадку. Убедитесь, что ваших средств хватит, чтобы переждать неудачный период. Оцените возраст счета: для агрессивного нужно как минимум три месяца истории, для консервативного – год.

Определите для себя, приемлемо ли для вас инвестировать в счета, в которых используется стратегия мартингейла. Напомним, что она позволяет постоянно оставаться в прибыли, пока не произойдет серия неудачных сделок – тогда ПАММ Форекс очень быстро сливается. Определить использование мартингейла нетрудно:

  • просадки на графике изменения средств выглядят как небольшие ямы, из которых управляющий сразу выходит с новым максимумом прибыли;
  • кредитное плечо в просадках резко завышается.

ПАММ Форекс на стратегии Мартингейла

Например, вот этот график одного из ПАММов Instaforex: после каждой просадки формируется новый прибыльный максимум, а уровень маржи постоянно меняется. Стратегия не мешает счету оставаться в прибыли, но инвестор должен понимать, что серия отрицательных сделок может слить 90% такого счета или больше.

Распределение средств

Сколько вкладывать в каждый конкретный счет? Для начала определитесь с суммой, которую вкладываете в инвестирование. Про диверсификацию вы, наверняка, знаете – не стоит переводить все деньги на один ПАММ. Лучше всего создать обширный портфель, в который будут входить счета у разных брокеров. Например, как на этом скрине инвестора из сети, сделанном в Excel (скриншот за 2014 год, поэтому на нем есть уже несуществующие компании):

Диверсификация ПАММ Форекс

В один агрессивный счет вкладывайте 5% капитала, умеренный – 10% капитала, консервативный – 20%. Чтобы определить уровень риска смотрите статистику счета, но не ориентируйтесь на нее полностью. Например, если видите на графике следы мартингейла – этот счет ни в коем случае нельзя считать консервативным, даже при медленном приросте прибыли.

Доля агрессивных, умеренных и консервативных счетов в портфеле ПАММ Форекс зависит от ваших целей и риска, который вы готовы принять. Если сумма на депозите не очень большая и стоит задача по разгону, оптимальное соотношение – 50:30:20. При таком соотношении в вашем портфеле будет десять агрессивных счетов, три умеренных и один консервативный. При более крупном депозите главная задача – сохранить деньги и лишь потом преумножить. Тогда соотношение может быть 20:40:40, то есть четыре агрессивных счета, четыре умеренных и два консервативных. Количество мы рассчитываем исходя из доли, которая вкладывается в каждый счет (описано в предыдущем абзаце).

Активное инвестирование

Выбрав подходящие счета, вы можете просто внести в них свои средства и ждать прибыли. Это пассивное инвестирование, которое может вас разочаровать, особенно если вы войдете перед просадками. Вы должны понимать, что активнее всего инвесторы доливают средства на счет при росте прибыли, на пиках графика. Посмотрите на эту картинку: сверху – доходность ПАММ-счета, снизу – количество привлеченных средств за тот же период. Видите, как активно люди заходят в ПАММ на пиках?

Активное инвестирование в ПАММ Форекс

Однако чтобы получить большую доходность, так поступать не нужно. Пассивное инвестирование имеет смысл, только если на графике нет заметных пиков и просадок, управляющий работает очень аккуратно (обычно на консервативных счетах).

На агрессивных и мартингейловых счетах всегда есть пики и просадки. Ваша задача – дождаться именно просадки, а выйти тогда, когда средства на балансе управляющего образуют новый ценовой максимум. Такой подход позволяет получить на инвесторском счете даже больше доходности, чем на трейдерском, хотя отрабатывается он не всегда.

Стратегия инвестирования

Чтобы снизить психологическую нагрузку при инвестировании, можно придерживаться общего плана: ввели депозит, постепенно удвоили, вывели первоначальную сумму. В ПАММ Форекс реинвестируется только прибыль.

Минус этого плана в том, что удвоения прибыли можно ждать довольно долго, особенно если вы делаете упор на консервативные счета. Чтобы ускорить процесс, можно не ждать удвоения, а реинвестировать меньшую сумму прибыли.

Мошенничество в ПАММах

Крупные управляющие имеют больше информации о движении денег на счете, чем инвесторы. Некоторые из них приходят за краткосрочной прибылью и используют обманные методы получения прибыли. Они могут быть не запрещены брокером и никак им не отслеживаться. Уберечься от них в большей степени помогает умелая диверсификация. С опытом, вы научитесь видеть мошенничество, исходя из статистики счета.

Пирамиды

Управляющий создает видимость результативной торговли, но по факту выплаты идут за счет новоприбывших инвесторов. Когда средств на выплаты не хватает, трейдер забирает деньги и закрывает счет. На ПАММ-платформах известных брокеров такая схема невозможна, потому что мониторинг автоматический. Зато ее активно используют недобросовестные брокеры и различные хайп-проекты. От них пострадало огромное количество инвесторов.

При этом некоторые до сих пор сознательно идут на риск, инвестируя в начале действия пирамиды, чтобы успеть получить крупную выплату и вовремя уйти.

Хеджирование

Схема работает, если по оферте трейдер получает вознаграждение за каждую прибыльную сделку. Управляющий открывает разнонаправленные (хеджированные) позиции. Убыточную закрывает, и убыток распределяется на всех участников. Затем он закрывает прибыльную – его доходность становится равна нулю, но инвесторы выплачивают с прибыли вознаграждение и из-за этого не закрывают полностью свой предыдущий убыток.

Управляющий ПАММ Форекс выигрывает именно на комиссиях. Он может периодически осознанно или неосознанно использовать эту схему, постепенно переливая средства инвесторов на свой депозит. Чтобы этого избежать, лучше не инвестировать в счета с вознаграждением за каждую прибыльную сделку.

Есть и другие способы мошенничать. Например, управляющие открывают счета инвесторов и подписываются сами на себя, чтобы манипулировать количеством средств и распределением прибыли, а также создавать видимость популярного счета. Они могут открывать много аккаунтов ПАММ Форекс у разных брокеров и хеджировать на своих счетах сделки, чтобы, в конце концов, получить счет с идеальной доходностью и собрать на него инвесторов.

Мириться с этим на начальных этапах позволяет только диверсификация средств. Со временем вы научитесь видеть подозрительные счета и избегать их.

Написать ответ...

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *